Какой у вас риск-профиль?
November 12, 2018, 7:46 AM UTC

Сейчас в тренде торговать на бирже и быть инвестором, особенно на криптовалютном рынке. В отличии от фондового рынка, на криптовалютном может торговать кто хочет, т. к. доступ на биржи открыт без ограничений!
Многие уже знают что такое ценные бумаги и криптовалюта, но означает ли это, что пора начинать инвестировать?! И ответ - конечно же, НЕТ! Прежде чем торговать или инвестировать на рынке необходимо узнать еще несколько важных вещей! И сегодня мы поговорим о риск-профиле.

Что такое риск в сущности и как определить свое отношение к риску?

Риск - это вероятность потерять инвестицию полностью или частично. Некоторые финансовые инструменты считаются более рисковыми, чем другие.

Цены некоторых инструментов, например монет на криптовалютном рынке меняются чаще, чем например депозитный вклад в банке. Про такие инструменты говорят, что они волатильны, то есть подвержены значительным колебаниям цен в течении небольшого промежутка времени. Волатильные инструменты считаются более рисковыми, но и более прибыльными в долгосрочной перспективе.

Например, за последние 5 лет криптовалюта Bitcoin принесла бы держателям около 1000 % дохода в долларах и 1220% в рублях с учетом повышения курса доллара. За это время вклад в банке с средней годовой процентной ставкой по депозиту в рублях 7,9% принёс бы 46,6%.


НО, давайте взглянем на волатильность инструментов и сравним

Без заголовка.png

Криптовалюты  - волатильный инструмент. За 2014 год Bitcoin потярял порядка 60%, но зато в 2017-2108 вырос на 1400%. В итоге, вложенные в декабре деньги в Bitcoin, на пике его стоимости, в 2013 году 10 000 руб. сейчас бы стоили 130 тыс. руб.

Вклад в банке — инструмент с гарантированной доходностью. В итоге, 10 тыс. рублей, размещённые на вкладе банка в 2013 году, сегодня стоили бы 14,6 тыс. рублей.

Более волатильные инструменты считаются более рисковыми, но и более прибыльными. Как говориться “Риск оправдывает средства”. Поэтому более рисковые инструменты приносят держателям больше прибыли, но и риск потерять средства тоже выше. Такие инструменты, как депозиты или облигации можно отнести к безрисковым инструментам, т е инвестиции, при которых риск потерять вложенные средства ничтожно мал. Но и доход от таких инструментов будет минимален.

И кстати, совсем не значит, что если инструмент называют безрисковым, то при вложении средств в такой инструмент вы не несете никаких рисков. Каждый вид инвестирования обладает рисками и даже такой, как депозит в банке. В настоящее время в РФ вклады в банках застрахованы на сумму 1,4 млн. руб. Но существует такой риск, как банкротство банка и изъятие лицензии.  Вклады в ТОП 10 банках, будут считаться менее рисковыми, чем вклады в менее надежных банках, но ставка по депозитам в более надежных банках будет меньше.

Что же такое риск-профиль и как он применим к нам?

Риск-профилем называют отношение инвестора к риску.

Один инвестор выбирает положить деньги на депозит, потому что не готов принять потери. А кто-то покупает более рисковые инструменты, потому что считает, что более рисковая инвестиция будет более прибыльной.

Риск-профиль инвестора зависит от его предрасположенности к риску, сроков и целей инвестиции. И чтобы правильно принять решение в отношении инструмента инвестирования необходимо определить свой риск-профиль.

Например, вы копите на пенсию и откладываете каждый месяц часть зарплаты. В таком случае не стоит держать все деньги на депозите. В долгосрочной перспективе депозит будет расти медленнее инфляции, и ваша будущая пенсия потеряет в цене. В этом случае лучше вложить деньги в более прибыльные инструменты.

Но например, если вы откладываете на отпуск и по плану вы накопите на него в течение 6 месяцев, т е достаточно в краткосрочной перспективе, то в таком случае лучше положить деньги на короткий депозит или например купить валюту. Движение, например криптовалют в течении 6 месяцев предсказать невозможно и если вы вложитесь в одну из криптовалют, то можете часть своих вложений и у вас не будет времени отыграться.

Чтобы определить свой риск-профиль, пройдите следующий тест!

Какая фраза лучше всего описывает мои цели?

  1. Я хочу, чтобы мои инвестиции были в безопасности. Главное — не потерять.

  2. Я хочу, чтобы мои инвестиции приносили мне доход регулярный доход.

  3. Я хочу, чтобы мои инвестиции росли, получать текущий доход с них не обязательно.

На какой срок я инвестирую деньги?

  1. Деньги могут понадобиться мне в любой момент.

  2. 2-5 лет.

  3. Более 5 лет.

Какая средняя доходность в процентах годовых меня устроит?

  1. 5% это хорошая доходность.

  2. 10-15% это хорошая доходность.

  3. Хорошая инвестиция должна приносить больше 20-30% годовых.

Какая из этих фраз точнее описывает моё отношение к риску?

  1. Я считаю, что инвестиция никогда не должна терять в цене.

  2. Если портфель теряет более 20%, значит, что-то не так со стратегией.

  3. Я могу пересидеть даже просадку 25-30%. За падением следует взлёт.

Сколько времени я могу уделять управлению инвестициями?

  1. Я бы не хотел тратить время на изучение инвестиций.

  2. Я готов заниматься инвестициями 1-2 раза в месяц.

  3. Я разбираюсь в рынке и готов заниматься инвестициями постоянно.

Если вы ответили на большинство из этих вопросов 1 — значит, вам подходят безопасные инвестиции. Если 2 — вам следует разделить ваши инвестиции между рисковыми и безрисковыми инструментами. Если 3 — вы готовы принимать на себя риск.

Что будет, если вы не следуете своему риск-профилю?

В таком случае может возникнуть одна из двух проблем.

С одной стороны, вы можете взять на себя слишком мало риска. Например, вам 25 лет, и вы начинаете откладывать на пенсию. Вы вкладываете все деньги в облигации под 7% годовых. Но вы могли заработать значительно больше, если бы выделили часть своего портфеля на более рисковые инвестиции, например криптовалюты или индекс. В таком случае вы рискуете заработать меньше, чем могли бы.

С другой стороны, вы можете взять на себя слишком много риска. Распространённый пример — когда начинающий инвестор распределяет все свои средства в рисковые активы. При любом колебании рынка, такого инвестора бросает в минус. Инвестор сидит в активах, а когда потеря по портфелю вырастает до 20-25%, начинает продавать, лишь бы не потерять больше. Такой инвестор неправильно оценил свой риск-профиль и сделал более рисковые инвестиции, чем следовало.

Итак, подведем итог по вышесказанному:

Риск — вероятность потерять деньги при инвестировании.

Отношение инвестора к риску называется риск-профиль.

Чтобы быть успешным инвестором, необходимо знать свой риск-профиль.

Чтобы определить свои риск профиль, нужно понимать цели инвестирования.

Понимая свой риск-профиль, вы можете грамотно определить, какую часть портфеля вложить в рисковые инструменты, а какую — в безрисковые.

Если вы не следуете своему риск-профилю, вы можете заработать значительно меньше, чем могли бы, или потерять значительную часть своих инвестиций.


Инвестируйте правильно - инвестируйте с DAS Index.

DAS Index — is a Benchmark for the Crypto Market. Invest @ initialindex.com/invest

DAS Index telegram channel: t.me/DASIndex